A ideia de usar um proxy é proteger informações. Se você não se importa com o fato de as pessoas saberem quais sites você acessa além de um proxy, talvez não o ajude.
Para dar um exemplo, há um tempo atrás eu queria descobrir quem escreveu uma determinada edição em uma página da Wikipedia. Essa edição não foi feita com um apelido, portanto o endereço IP era público. Ao ter acesso ao endereço IP, pude ver que a edição foi feita como pessoa que mora na cidade em que uma pessoa que eu suspeitava ter escrito a edição vive.
Conheço um hacker que conversou com um jornalista. Quando o jornalista disse ao hacker que ela visitava seu site, ele sabia a hora em que o jornalista visitou, porque o navegador envia informações suficientes ao servidor da web para identificar a empresa por trás da solicitação da web.
Se você é uma empresa enorme e alguns jornalistas querem escrever um artigo sobre sua empresa, você tem um grande interesse em saber com quais partes da empresa o jornalista se importa. O jornalista, por outro lado, quer pegá-lo desprevenido. Se ele acha que você está escondendo algum escândalo, ele não quer que você tenha nenhuma informação sobre o processo de pesquisa que o jornalista usou antes da entrevista.
Digamos que você é um negócio A e deseja comprar o item X da empresa B. Existem 5 fornecedores que vendem o item X, mas a empresa B é a única que oferece o recurso P. Para a maioria dos recursos comerciais, o P não é muito importante. Para a empresa B, é muito importante que o representante da empresa A gaste muito tempo observando como o recurso P é descrito no site corporativo da empresa B.
Se a empresa B souber, essas informações podem informar sua posição de negociação. Eles podem pedir um preço mais alto porque sabem que a empresa A quer Y e são a única empresa com o recurso Y.
As empresas se preocupam com as informações que outras empresas têm sobre elas e o uso de proxies é uma maneira de reduzir o vazamento de informações.
Em um nível mais pessoal, você pode compartilhar um WLan com um vizinho e não desejar que esse vizinho saiba que você acessa sites pornográficos. Um proxy pode ajudá-lo.
Se você for banido de um fórum e tentar registrar um proxy, será mais difícil capturá-lo em sua tentativa.
Esses exemplos que eu dei não requerem acesso aos ISPs. Se você mora na China, mas não quer que o governo chinês saiba em quais sites você navega, um proxy fornece uma ferramenta útil. Permite contornar o firewall chinês e acessar todos os sites.
Mesmo nos países ocidentais, existem sites censurados e que você pode acessar livremente acessando-os de outro país. Efeitos de refrigeração fornece muitos exemplos. Digno de nota é que certo conteúdo político de extrema direita não pode ser encontrado no Google se você usar um endereço IP alemão.
Houve momentos em que a Austrália censurou partes do site político do Wikileaks.
Além da censura do discurso político, também há censura comercial direta. Embora a China não tenha censurado o vídeo "Ai Weiwei do Gangnam Style" por razões políticas, o GEMA pressionou o YouTube na Alemanha a censurá-lo porque o Google não tem um acordo com o direito ao Gangnam Style. Por razões semelhantes, grande parte do conteúdo do YouTube não é utilizável com um IP alemão.