Isso acontece porque não há arquivo chamado Makefile nesse diretório. Para criar esse Makefile, você precisa executar
$ ./configure
O script de configuração determina se o seu sistema possui todas as dependências necessárias para compilar o aplicativo. Se uma dependência não for encontrada, o configure falhará e o Makefile não será criado. Para resolver isso, você deve instalar todas as dependências necessárias ao aplicativo.
O aplicativo xf86-video-intel parece ser fornecido pelo pacote xserver-xorg-video-intel, e suas dependências podem ser facilmente instaladas executando-se
$ sudo apt-get build-dep xserver-xorg-video-intel
Para obter mais informações, convém ler os arquivos README ou INSTALL.